半島全媒體記者 夏楠

“近期我們銀行推出的經(jīng)營貸利率優(yōu)惠力度很大，您有興趣了解一下嗎?”在消費貸利率持續(xù)下行的背景下，近期，各大銀行紛紛“開卷”經(jīng)營貸。據(jù)記者了解，目前各銀行經(jīng)營貸利率普遍在3%左右，部分銀行低至“2字頭”。近年來，鼓勵銀行支持實體經(jīng)濟的政策力度持續(xù)加大，各家銀行持續(xù)增加重點領域信貸投入。

銀行“開卷”經(jīng)營貸

近日，中國人民銀行公布了2025年上半年金融統(tǒng)計數(shù)據(jù)報告。上半年人民幣貸款增加12.92萬億元，其中住戶貸款增加1.17萬億元，經(jīng)營性貸款增加9239億元，體現(xiàn)了金融機構持續(xù)加強對個體工商戶和小微企業(yè)主生產(chǎn)經(jīng)營活動的支持力度。

此前，各家銀行關于貸款類的競爭主要聚焦于消費貸，部分銀行經(jīng)過“價格大戰(zhàn)”后，消費貸利率一度低至2.5%左右。然而，隨著監(jiān)管趨嚴，消費貸利率逐漸回升3%的水平，銀行紛紛將目標放至經(jīng)營貸，再次打響“經(jīng)營貸價格戰(zhàn)”。

記者了解到，目前多家銀行經(jīng)營貸利率已降至“2字頭”，例如招商銀行推出生意抵押貸限時優(yōu)惠，疊加利息優(yōu)惠券后，年化利率可低至2.7%，額度至高2000萬元。

國有大行也陸續(xù)推出利率低于3%的經(jīng)營貸產(chǎn)品。例如工商銀行“經(jīng)營快貸”貸款額度最高500萬元，年化利率3%起，期限最長為1年。此前該款產(chǎn)品的最低年化利率為3.35%起。建設銀行針對細分行業(yè)客群推出“商戶云貸”“首戶快貸”“云稅貸”等小微信貸產(chǎn)品，年利率低至3%。

城商行方面，江蘇銀行推出了抵押經(jīng)營貸，最高額度達2000萬元，年化利率低至2.5%。徽商銀行則于7月4日發(fā)布公告稱，針對使用“e付掃碼付產(chǎn)品”的收單商戶，推出用于日常經(jīng)營周轉的個人經(jīng)營性貸款，額度最高30萬元，利率低至3%,期限為3年。

青島利率進入“2時代”

記者了解到，青島地區(qū)銀行的經(jīng)營貸利率也多為3%，在今年上半年，部分銀行已經(jīng)推出3%以下利率的經(jīng)營貸產(chǎn)品。

例如招商銀行青島分行今年2月份推出的“小微抵押貸”授信額度至高1000萬元，利率在2.7%~3.5%；興業(yè)銀行上半年推出科技人才專屬的個人經(jīng)營貸，額度至高500萬元，年化利率最低可至2.9%，不過限定申請人群為高層次人才、院所人才、高校人才、科技人才等，并需要滿足興業(yè)銀行經(jīng)營貸款的其他必要條件；中信銀行的房抵經(jīng)營貸額度最高1000萬元，額度期限最長20年，年化利率（單利）最低可至2.8%。

業(yè)內(nèi)人士告訴記者，經(jīng)營貸的利率和申請額度并非固定不變，而是根據(jù)個人和企業(yè)的具體情況而定，最終的額度和利率還需經(jīng)銀行具體審批，因此個體差異較大。青島地區(qū)的銀行可審批的經(jīng)營貸利率大多為3.2%，資質(zhì)特別好的可以到2.8%，而某知名商業(yè)銀行經(jīng)營貸利率可以到2.7%。“這是近期批下來的最低利率了，不過需要申請人的資質(zhì)優(yōu)秀。”

加大信貸投入支持實體發(fā)展

今年6月，金融監(jiān)管總局、中國人民銀行聯(lián)合發(fā)布的《銀行業(yè)保險業(yè)普惠金融高質(zhì)量發(fā)展實施方案》(以下簡稱《方案》)中提到，要鞏固提升普惠信貸體系和能力，提升小微企業(yè)信貸服務質(zhì)效。引導銀行保持對小微企業(yè)有效的增量信貸供給，積極落實續(xù)貸新政策，加大首貸、續(xù)貸、信用貸投放。優(yōu)化信貸審批模型，強化對企業(yè)經(jīng)營情況等第一還款來源分析，降低對抵押物的過度依賴。鼓勵加強小微企業(yè)信息數(shù)據(jù)應用，提升審批效率。加大對小微企業(yè)設備更新、技術改造、項目研發(fā)、數(shù)字化轉型等方面的中長期貸款支持。同時,《方案》還提出，要強化對民營企業(yè)信貸支持。持續(xù)加大信貸資源投入，加強涉企信用信息歸集，提供專業(yè)化征信服務，推廣“信易貸”模式。重點滿足有市場、有效益、信用好、成長性高的民營企業(yè)的有效融資需求，加強對貸款資金流向的監(jiān)測，確保貸款資金真正用于支持民營企業(yè)和實體經(jīng)濟。

對于經(jīng)營貸利率下降的原因，巨豐投顧高級投資顧問朱華雷在接受媒體采訪時表示，主要原因有兩方面，一是宏觀政策的引導。近年來，監(jiān)管部門出臺一系列政策舉措，鼓勵金融機構加大對小微企業(yè)的支持力度，降低融資成本。二是目前貨幣政策相對寬松。此外，各家銀行為了爭奪有限的優(yōu)質(zhì)客戶資源，紛紛降低經(jīng)營貸利率。

以產(chǎn)品差異化提高服務質(zhì)效

對于銀行來說，優(yōu)質(zhì)的小微個體商戶辦理經(jīng)營貸后，可以拉動小微客戶的財富管理、結算等方面的綜合金融需求，為銀行帶來業(yè)務增量，長期來看甚至可能帶來不小的長期收益。而另一方面，從風險經(jīng)營和監(jiān)管規(guī)制角度看，違背風險定價規(guī)律的超低利率缺乏可持續(xù)性。對于銀行而言，用低利率經(jīng)營貸換來的新增客戶成本較高，優(yōu)質(zhì)客戶稀缺，同時信貸風險上升，資產(chǎn)質(zhì)量管控難度大。

值得注意的是，隨著經(jīng)營貸利率不斷走低，不少人申請“經(jīng)營貸”卻將貸款流向房貸等領域，甚至用經(jīng)營貸去進行理財?shù)韧顿Y行為。業(yè)內(nèi)人士提醒，經(jīng)明確規(guī)定只能用于企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動，若違規(guī)使用貸款資金，違反貸款合同約定和監(jiān)管規(guī)定，銀行一旦發(fā)現(xiàn)，有權提前收回貸款，要求借款人一次性還清全部本息，征信也會受到影響。嚴重的違規(guī)行為可能被認定為騙貸，涉嫌違法犯罪，面臨法律責任追究。

上海金融與發(fā)展實驗室主任曾剛認為，在市場定價主導和利率持續(xù)下探背景下，銀行凈息差空間被不斷壓縮，僅靠貸款擴容難以彌補利潤損失，反而可能因風險上升導致代價變大。銀行應采取差異化競爭，在精細化管理、結構優(yōu)化、綜合服務等方面尋求突破，圍繞客戶合理融資需求提供優(yōu)質(zhì)金融服務，在擴張業(yè)務和保證資產(chǎn)質(zhì)量中找到平衡。